Khóa luận Phân tích tài chính công ty TNHH YAHO

i TRƯỜNG ĐẠI HỌC KỸ THUẬT CÔNG NGHỆ TP HCM KHOA QUẢN TRỊ KINH DOANH ……….……… Đề tài GVHD : PGS.TS NGUYỄN PHÚ TỤ SVTH : LỮ UY VŨ MSSV : 08B4010098 LỚP : 08HQT1 TP.Hồ Chí Minh, Năm 2010 ii LỜI CAM ĐOAN Tôi cam đoan đây là đề tài nghiên cứu của tôi. Những kết quả và các số liệu trong khóa luận được thực hiện tại công ty TNHH YAHO, không sao chép bất kỳ nguồn nào khác. Tôi hoàn toàn chịu trách nhiệm trước nhà trường về sự cam đoan này. TP. Hồ Chí Minh, ngày tháng năm 2010 Tác giả LỮ UY VŨ iii LỜI CẢM ƠN Qua thời gian học tập tại trường Đại học Kỹ Thuật Công Nghệ Tp.HCM, em đã nhận được sự giúp đỡ nhiệt tình và tận tâm Ban Giám Hiệu trường, Ban chủ nhiệm khoa Quản Trị Kinh Doanh và các thầy cô đã dạy em trong thời gian qua. Đặc biệt, trong thời gian làm khóa luận tốt nghiệp với sự giúp đỡ của khoa Quản Trị Kinh Doanh và sự hướng dẫn nhiệt tình của thầy Nguyễn Phú Tụ đã giúp em hoàn thành tốt được đề tài của mình. Đồng thời, với môi trường làm việc năng động, nhiệt tình và đoàn kết của công ty TNHH YAHO đã tạo điều kiện cho em tiếp cận với môi trường làm việc thực tế của công ty. Trong đó, phòng kế toán và phòng kinh doanh đã cung cấp số liệu, giúp em tìm hiểu thực tế làm việc của công ty. Em xin trân trọng cảm ơn sự giúp đỡ của nhà trường, của khoa Quản Trị Kinh doanh, Thầy Nguyễn Phú Tụ và toàn thể Giám đốc, nhân viên công ty đã giúp đỡ em hoàn thành khóa luận tốt nghiệp trong thời gian qua. Sinh viên LỮ UY VŨ iv NHẬN XÉT CỦA GIẢNG ĐƠN VỊ THỰC TẬP ------ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ Tp. Hồ Chí Minh, ngày tháng năm 2010 Chữ ký v NHẬN XÉT CỦA GIẢNG VIÊN HƯỚNG DẪN ------ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ Tp. Hồ Chí Minh, ngày tháng năm 2010 Chữ ký của giảng viên vi NHẬN XÉT CỦA GIẢNG VIÊN PHẢN BIỆN ------ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ ............................................................................................................................ Tp. Hồ Chí Minh, ngày tháng năm 2010 Chữ ký của giảng viên vii MỤC LỤC DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT ............................................................. 1 DANH SÁCH CÁC BẢNG SỬ DỤNG............................................................................ 2 DANH SÁCH CÁC SƠ ĐỒ ............................................................................................. 4 LỜI MỞ ĐẦU .................................................................................................................. 5 Chương 1: Cơ sở lý luận về phân tích tài chính ............................................................... 7 1.1. Tổng quan về phân tích tài chính của công ty. ...................................................... 7 1.1.1. Khái niệm phân tích tài chính. ........................................................................ 7 1.1.2. Ý nghĩa của việc phân tích tài chính. ............................................................. 7 1.1.3. Mục đích của việc phân tích tài chính. ........................................................... 7 1.2. Nội dung phân tích tài chính...................................................................................... 8 1.2.1. Phân tích khái quát về tài chính của công ty. ................................................. 8 1.2.1.1. Phân tích bảng cân đối kế toán. ............................................................... 8 1.2.1.2. Phân tích bảng kết quả hoạt động kinh doanh. ........................................ 9 1.2.2. Phân tích các chỉ số tài chính. ......................................................................... 9 1.2.2.1. Phân tích khả năng thanh toán. ................................................................ 9 1.2.2.2. Phân tích hiệu quả hoạt động. ............................................................... 11 1.2.2.3. Phân tích đầu tư và cơ cấu tài chính. ..................................................... 13 1.2.2.4. Phân tích hiệu quả sử dụng vốn. ............................................................ 14 Chương 2 : Phân tích tài chính của công ty TNHH YAHO. ........................................... 16 2.1. Giới thiệu khái quát về công ty TNHH YAHO. .................................................. 16 2.1.1. Lịch sử hình thành và phát triển. .................................................................. 16 2.1.2. Quyền hạn chức năng và nhiệm vụ. ............................................................. 17 2.1.2.1. Quyền hạn. ............................................................................................. 17 2.1.2.2. Chức năng và nhiệm vụ. ........................................................................ 17 2.1.3. Quy trình công nghệ và tổ chức sản xuất kinh doanh tại công ty. ................ 17 2.1.3.1. Quy trình công nghệ............................................................................... 17 2.1.3.2. Tổ chức sản xuất và kinh doanh tại công ty. ......................................... 18 2.1.4. Sản phẩm và thị trường. ................................................................................ 19 2.1.5. Cơ cấu tổ chức bộ máy quản lý. ................................................................... 20 2.1.5.1. Sơ đồ tổ chức quản lý............................................................................. 20 2.1.5.2. Chức năng của các phòng ban. .............................................................. 21 2.1.6. Những thuận lợi và khó khăn của công ty. .................................................. 23 2.1.6.1. Thuận lợi. ............................................................................................... 23 2.1.6.2. Khó khăn và phương hướng khắc phục. ................................................. 24 2.1.7. Tình hình hoạt động kinh doanh của công ty trong những năm gần đây. ..... 25 2.1.7.1. Phạm vi hoạt động kinh doanh. .............................................................. 25 2.1.7.2. Kết qủa hoạt động sản xuất kinh doanh. ............................................... 25 2.1.7.3. Kế hoạch sản xuất kinh doanh của năm 2010. ...................................... 26 2.2. Phân tích tài chính của công ty TNHH YAHO. ................................................... 26 2.2.1. Phân tích khái quát tài chính. ....................................................................... 26 2.2.1.1. Phân tích bảng cân đối kế toán. ............................................................. 26 2.2.1.2. Phân tích bảng kết quả hoạt động kinh doanh . ..................................... 38 2.2.2. Phân tích các chỉ số tài chính. ....................................................................... 45 viii 2.2.2.1. Phân tích khả năng thanh toán. .............................................................. 45 2.2.2.2. Phân tích hiệu quả hoạt động. ............................................................... 50 2.2.2.3. Phân tích đầu tư và cơ cấu tài chính. ..................................................... 52 2.2.2.4. Phân tích hiệu quả sử dụng vốn. ............................................................ 55 Chương 3 : Nhận xét – Kiến nghị .................................................................................. 58 3.1. Nhận xét. ............................................................................................................. 58 3.2 Kiến nghị .............................................................................................................. 59 3.2.1. Đối với công ty. ............................................................................................ 59 3.2.2. Đối với Nhà nước.......................................................................................... 61 KẾT LUẬN .................................................................................................................... 62 TÀI LIỆU THAM KHẢO .............................................................................................. 63 KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP GVHD : PGS.TS NGUYỄN PHÚ TỤ SVTH : LỮ UY VŨ Trang 1 DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT TNHH : Trách nhiệm hữu hạn. WTO : World Trade Organization. ĐVT : Đơn vị tính. VND : Việt Nam đồng. TNDN: Thu nhập doanh nghiệp. KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP GVHD : PGS.TS NGUYỄN PHÚ TỤ SVTH : LỮ UY VŨ Trang 2 DANH SÁCH CÁC BẢNG SỬ DỤNG 1. Bảng 1.1 : Các đối tượng quan tâm đến tài chính của công ty. 2. Bảng 2.1 : So sánh Doanh thu – Lợi nhuận năm 2007-2008-2009. 3. Bảng 2.2 : Biến động của tài sản theo quy mô (năm 2007-2008). 4. Bảng 2.3 : Biến động của tài sản theo quy mô (năm 2008-2009). 5. Bảng 2.4 : Biến động của nguồn vốn theo quy mô (năm 2007-2008). 6. Bảng 2.5 : Biến động của nguồn vốn theo quy mô (năm 2008-2009). 7. Bảng 2.6 : Kết cấu của tài sản năm 2007-2008. 8. Bảng 2.7 : Kết cấu của tài sản năm 2008-2009. 9. Bảng 2.8 : Kết cấu của nguồn vốn năm 2007-2008. 10. Bảng 2.9 : Kết cấu của nguồn vốn năm 2008-2009. 11. Bảng 2.10 : Biến động về Doanh thu-Chi phí-Lợi nhuận năm 2007-2008. 12. Bảng 2.11 : Biến động về Doanh thu-Chi phí-Lợi nhuận năm 2008-2009. 13. Bảng 2.12 : Tổng hợp Doanh thu-Chi phí-Lợi nhuận năm 2007-2008 14. Bảng 2.13 : Tổng hợp Doanh thu-Chi phí-Lợi nhuận năm 2008-2009 15. Bảng 2.14 : Kết cấu của Doanh thu-Chi phí-Lợi nhuận năm 2007-2008 16. Bảng 2.15 : Kết cấu của Doanh thu-Chi phí-Lợi nhuận năm 2008-2009 17. Bảng 2.16 : Các khoản phải thu năm 2007-2008. 18. Bảng 2.17 : Các khoản phải thu năm 2008-2009. 19. Bảng 2.18 : Các khoản phải trả năm 2007-2008. 20. Bảng 2.19 : Các khoản phải trả năm 2008-2009. 21. Bảng 2.20 : Tỷ số thanh toán nhanh bằng tiền. 22. Bảng 2.21 : Tỷ số thanh toán hiện thời. 23. Bảng 2.22 : Tỷ số thanh toán nhanh. 24. Bảng 2.23 : Vòng quay hàng tồn kho. 25. Bảng 2.24 : Vòng quay khoản phải thu. 26. Bảng 2.25 : Vòng quay tài sản ngắn hạn. 27. Bảng 2.26 : Vòng quay tài sản dài hạn. 28. Bảng 2.27 : Vòng quay tổng tài sản. 29. Bảng 2.28 : Tỷ số nợ trên tổng tài sản. 30. Bảng 2.29 : Tỷ số nợ trên vốn chủ sở hữu. KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP GVHD : PGS.TS NGUYỄN PHÚ TỤ SVTH : LỮ UY VŨ Trang 3 31. Bảng 2.30 : Tỷ số khả năng trả lãi. 32. Bảng 2.31 : Số liệu đòn bẩy tài chính. 33. Bảng 2.32 : Tỷ số lợi nhuận trên doanh thu. 34. Bảng 2.33 : Tỷ số lợi nhuận trước thuế và lãi vay so với tổng tài sản. 35. Bảng 2.34 : Tỷ số lợi nhuận ròng trên tổng tài sản. 36. Bảng 2.35 : Tỷ số lợi nhuận ròng trên vốn chủ sở hữu. KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP GVHD : PGS.TS NGUYỄN PHÚ TỤ SVTH : LỮ UY VŨ Trang 4 DANH SÁCH CÁC SƠ ĐỒ Sơ đồ 2.1 : QUY TRÌNH CÔNG NGHỆ Sơ đồ 2.2 : TỔ CHỨC QUẢN LÝ CỦA CÔNG TY KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP GVHD : PGS.TS NGUYỄN PHÚ TỤ SVTH : LỮ UY VŨ Trang 5 LỜI MỞ ĐẦU 1. Lý do chọn đề tài. Hiện nay, nền kinh tế thế giới vừa trải qua thời kỳ khủng hoảng toàn cầu và đang trên đà phục hồi. Nguyên nhân dẫn đến tình trạng khủng hoảng là do tình hình tài chính của các công ty trên thế giới không được quản lý chặt chẽ để cho nợ quá nhiều dẫn đến mất khả năng chi trả. Điều đó cho thấy được nền tài chính của công ty quyết định sự phát triển hay suy yếu của một công ty. Ngày nay, Việt Nam đã và đang là một thành viên của Tổ chức thương mại thế giới (WTO) cũng không thoát khỏi sự ảnh hưởng của toàn thế giới, và Việt Nam muốn nền kinh tế của mình từng bước phát triển bền vững đòi hỏi tiềm lực kinh tế của mình phải mạnh để hạn chế được những thiệt hại do khủng hoảng kinh tế gây ra. Và với chính sách mở cửa kêu gọi đầu tư từ nước ngoài, ở Việt Nam ngày càng có nhiều công ty với vốn nước ngoài hoặc liên doanh với nhau. Điều này đã tạo ra sự cạnh tranh gay gắt giữa các công ty với nhau, đồng thời các công ty cũng muốn thu hút vốn đầu tư này vào công ty mình để cho công ty ngày càng phát triển tốt hơn. Với những lý do trên đã cho thấy được tầm quan trọng của việc đánh giá được tình hình tài chính của công ty, vì vậy em chọn đề tài “Phân tích tài chính công ty TNHH YAHO” làm đề tài nghiên cứu. 2. Mục tiêu nghiên cứu. Thông qua báo cáo tài chính cụ thể là Bảng cân đối kế toán và Bảng kết quả hoạt động kinh doanh để đánh giá về tình hình tài chính của công ty như : - Sự hình thành của tài sản, vốn vay từ đâu. - Khả năng thanh toán - Hiệu quả hoạt động - Cơ cấu tài chính. - Hiệu quả sử dụng vốn. Từ đó, ta có những kiến nghị nhằm giúp cho tình hình tài chính của công ty ngày càng tốt hơn. KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP GVHD : PGS.TS NGUYỄN PHÚ TỤ SVTH : LỮ UY VŨ Trang 6 3. Đối tượng và phạm vi nghiên cứu. a. Đối tượng nghiên cứu. - Số liệu được tổng hợp từ báo cáo tài chính của công ty như : Bảng cân đối kế toán, Bảng kết quả hoạt động kinh doanh. Từ đó ta tính toán phân tích so sánh các số liệu đó. b. Phạm vi nghiên cưu. - Phân tích báo cáo tài chính của công ty trong 3 năm 2007, 2008, 2009 để đánh giá tình hình tài chính của công ty. 4. Phương pháp nghiên cứu. - Phương pháp thống kê mô tả (Bảng thống kê). - Phương pháp so sánh (so sánh tuyệt đối, so sánh các tỷ số). - Trừu tượng hóa. 5. Kết cấu của đề tài. Nội dung nghiên cứu gồm 3 phần : - Phần 1 : Cơ sở lý luậ